角力金融科技：付出機構謀求換道轉型

在經歷了前期的快速發展期之後，支付行業正在經歷一場新的革命，轉型已成為諸多機構共同的選擇。《經濟參考報》記者採訪了解到，監管趨嚴以及C端市場競爭壓力加劇促使支付機構不得不謀求新的競爭賽道，不論是支付巨頭還是中小支付機構，都在向「以支付為核心的金融科技服務」方向轉型。與此同時，支付行業正在開啟愈加多元化的發展模式，國際化和跨境服務也成為競爭的新紅海。

多方衝擊 支付機構加速轉型

最近，央行支付結算司司長溫信祥在第十一屆陸家嘴論壇上表示，支付行業未來的發展應該更重視質量、效益、效率，而不是繼續鋪攤子。中國支付清算協會執行副會長兼秘書長陳波日前也表示，支付產業正在規範中轉型，形成新的發展動力。

事實上，隨著國內市場的競爭壓力加大以及各項監管政策接連發布，支付機構轉型已經成為必然趨勢。

多家研究機構發布的數據顯示，支付寶和財付通占第三方支付市場份額合計已經接近90%。蘇寧金融研究院互聯網金融研究中心發布的《互聯網金融行業2019年1季度研究報告》指出，目前，國內優質C端流量已經消耗殆盡，可以預見，未來一段時間內，第三方支付的市場格局不會有根本性的改變。業內人士表示，在場景和流量的加持下，支付寶、財付通已形成行業壁壘，其他支付機構很難突破，只能換道謀生。

同時，越來越完善的監管環境也使支付機構原有的收入來源受到影響，被迫尋求新的增長點。「在斷直連前，支付機構的收入主要有幾種，備付金的利息收入、支付通道的接入和持續服務費、支付費率的收入以及提供其它增值服務的收入。斷直連後，支付機構失去了占比較大的利息收入，而沒有了直連模式和備付金，支付機構失去了與銀行談判費率的資格，使得支付通道的費率收入也在減少，支付機構的收入受到很大壓力。」蘇寧金融研究院高級研究員黃大智對《經濟參考報》記者表示。

互聯網金融等行業的整頓也給支付機構特別是部分中小支付機構帶來衝擊，加速了支付行業的轉型。黃大智表示，互金行業的快速發展離不開線上第三方支付的助力，互金行業曾經的存管、支付通道費用、備付金利息、甚至引流的分成等都給支付機構帶去極多的收入。互金的縮水對於部分支付機構來說，影響十分明顯。

易觀支付分析師王蓬博表示，行業在改變，行業對支付服務的需求也在改變，作為支付機構，不是拿到一個牌照就能高枕無憂，而是要根據行業和客戶需求的變化切實改進自己的業務模式。這也是支付機構轉型的根本動力。「很多B端客戶的核心訴求是提高效率和控制成本，在這方面，支付機構能做的有很多。」他說。

空間巨大 跨境支付成新紅海

在支付機構的轉型中，國際化和跨境支付成為新業務模式中的重要一環。業內人士表示，隨著旅遊、留學等跨境消費熱度加大，跨境支付每年都在以近30%的速度增長，行業規模巨大。未來，有著龐大市場需求的跨境支付將越來越成為各家支付機構的競爭熱點。

王蓬博表示，可以觀察到，現在很多持牌機構和聚合支付機構都在做國際化和跨境業務的嘗試。具體的業務包括海外收單、跨境收款，以及出海去做一些數字化的增值服務。

國家金融與發展實驗室支付清算研究中心日前發布的《中國支付清算發展報告（2019）》顯示，截至2018年末，超過23家支付機構獲得了跨境電商外匯支付業務試點許可。在市場快速增長、參與者不斷增多的背景下，跨境支付開始從藍海市場向紅海市場演變。預計2019年，第三方支付機構將繼續打造跨境業務的核心競爭力，並提供一系列跨境支付增值服務，努力擴大市場占有率。

對於跨境支付快速增長的原因，麻袋研究院高級研究員蘇筱芮表示，「一帶一路」倡議等為跨境業務的發展提供了良好的外部環境。跨境消費、跨境電商規模的穩步增長，帶動了跨境支付業務的市場拓展及運用。另外，近年來跨境支付在安全性、高效性方面有了長足的進步，也使得原本偏好傳統銀行來做到跨境交易的客戶，開始考慮嘗試使用支付機構的相關業務來快速解決問題。

騰訊相關負責人在接受《經濟參考報》記者採訪時表示，目前，微信支付跨境業務已支持49個境外國家和地區的合規接入，發展了近1000家合作機構。英鎊、港幣、韓元和泰銖等16個幣種的交易，微信支付都已支持。「微信境外支付便利、快捷，與境內體驗一致，讓中國遊客在境外遊玩時，也能享受到和內地一樣的便捷消費體驗。」該負責人說。

支付寶也已與全球250多個金融機構建立合作，一方面為海外商家和用戶提供在線收付款服務，一方面又在全球54個國家和地區為中國消費者提供境外線下支付的服務，幫助國人做到「一部手機遊遍全球」；同時，還在9個國家和地區發展「本地版支付寶」服務當地用戶。

除了服務C端用戶，針對跨境電商等B端用戶，支付機構還推出了更多跨境支付產品和服務。日前在「2019洋碼頭全球招商大會」上亮相的合利寶「跨境雲掌櫃」，集一站式開戶、收單，分帳、報關、跨境支付於一體，為跨境電商形成一體化系統解決方案。當消費者在跨境社交電商處選購下單並完成支付，合利寶為入駐跨境電商平台的眾多電商企業提供支付分帳與清結算服務。與此同時 ，合利寶將支付單推送給當地海關，完成三單對碰和提供跨境支付服務，最快可2小時到帳。業內表示，對於緩解跨境電商備貨資金壓力、整合跨境產業鏈優質資源具有重要意義。

不過，業內人士也認為，跨境支付的發展也面臨著一定風險和挑戰。黃大智表示，最主要的風險便是開展業務中的合規問題。跨境業務涉及到的產業鏈更長，在業務開展中可能同時受到境內外的監管，對於合規的要求也更高。而在反洗錢、數據監管方面合規方面更是需要加大關注。其次，跨境支付同時面對不同國家的客戶，用戶的使用習慣不同，對支付機構的經營提出更高要求。

輸出科技 構築支付生態圈

除了跨境支付，拓展業務場景、輸出技術能力也成為各大支付機構紛紛布局的新的發展點。業內人士表示，支付機構往往具有較強研發能力，結合自身人才、技術、數據優勢，從單純的支付公司轉型為金融綜合服務平台，推行「支付+」戰略，已經成為行業的發展趨勢。

蘇寧金融研究院分析認為，支付天然連接場景，且所有的交易數據都自帶場景特徵，這些數據能形成用戶畫像等不同的模型，提供徵信、精準行銷等各種增值服務。

連連支付相關負責人在接受《經濟參考報》記者採訪時表示，目前連連支付在金融科技領域逐步推出大數據風控、區塊鏈技術應用等增值服務。「例如，在KYC身份認證領域，連連集團子公司有盾網路開發出”雲慧眼”產品，通過人臉識別、圖像識別算法、電子簽名、區塊鏈存證等技術，做到認識用戶、了解用戶、智能簽約、數據存證等一攬子服務。目前，”雲慧眼”產品已經廣泛應用在互聯網保險、房產租賃、人力資源、公共服務等領域。」該負責人說。

此外，智慧交通正成為多家機構爭相布局的重點場景。央行副行長范一飛此前表示，未來將推動移動支付在衣食住行多領域廣覆蓋，將交通領域作為重點建設場景來抓，以移動支付助力交通領域降低社會成本，保障資金安全，提升出行體驗。

騰訊金融科技以支付為基礎，拓展公共交通領域的金融科技創新，目前已形成包涵「乘車碼」「定制巴士」「數字城市」等在內的智慧交通產品矩陣。據介紹，乘車碼可為用戶提供實時公交，路線規劃等公共交通出行服務，用戶可打開「乘車碼」小程序中首頁下方「出行」或微信搜尋「騰訊出行」小程序即可體驗。目前已有深圳、廣州、西安、鄭州等50多個城市上線了「騰訊出行」服務。

合利寶也充分發揮自身的支付技術優勢，積極參與智慧交通系統的建設，其自主研發的公共交通支付解決方案搭載智能硬件，將移動支付與公共交通場景進行對接，做到公交支付環節的數字化升級。「合利寶帶來的是一站式的支付、結算、分帳、歸集綜合解決方案，傳統公交企業收款方式不齊全、多平台收款成本高、財務對帳效率低、用戶體驗不佳的經營痛點都迎刃而解。極大方便了市民出行，提升了出行效率。」合利寶相關負責人對《經濟參考報》記者說。

值得注意的是，業內專家也指出，轉型已成為金融科技服務商的一個方向，但對技術實力、應用場景的資源稟賦要求較高，並非每一個支付機構都適合。「若沒有具體的規劃，明確的戰略方向和高效的執行力，貿然轉型為金融科技服務商很可能徒勞無功。」黃大智說。王蓬博也表示，「融合」將是未來支付行業發展的一個趨勢。支付機構不必什麼都自己做，目前很多支付機構也在打造開放性的平台，與更多其他產業的機構來進行跨界合作，一起來打造金融科技服務的產業鏈。