導讀:化妝品市場競爭日趨激烈,並購潮也日趨升溫。一份份合同背後,是否有一片更廣闊的天地?巨頭們豪擲的一個個「天文數字」,又是為了尋找什麼?一起來看看2019年,化妝品企業們的掘金之手都伸向了哪里。
通過「買買買」,各大美妝巨頭們在全球市場打造了強大的品牌陣容,並以此驅動業績的長期增長。回顧2019年,它們又「剁手」了什麼?
01
歐舒丹收購ELEMIS:完善品牌矩陣
2019年1月14日消息,法國歐舒丹集團以9億美元(約合人民幣60.84億元)收購了英國奢侈護膚品品牌Elemis,是其上市以來最大的一次收購。
Elemis自1990年成立以來,就號稱是英國第一大獨立護膚品牌,並對世界高端護膚市場的格局產生了深遠影響,收購完成前由Steiner Leisure公司所有。Elemis的產品具有強大的跨代消費者吸引力,不僅被X一代(20世紀60年代中期至70年代末的一代人)消費者廣泛使用,也同時被Z世代(95後)和最近才發現它們的千禧一代消費者廣泛使用。
歐舒丹2018財報顯示,大陸市場表現最佳,增幅達20.5%,不少人猜測此次收購是為了進一步完善集團產品矩陣,從而為亞洲市場的業績增長提供更多動力。
02
強生完成收購城野醫生母公司:打造醫藥背景優勢
2019年1月17日,強生宣布完成對日本醫學美容產品生產商Ci:z Holdings Co., Ltd. (TYO: 4924)(以下簡稱為Ci:zHoldings)的收購,最終成交價格為2300億日元(約人民幣142億元)。此次收購也意味著強生集團將把Ci:z Holdings公司旗下三大品牌:Dr.Ci:Labo(城野醫生)、Labo Labo以及Genomer,收歸囊中。據悉,這三個品牌在日本銷售網點高達15000餘家,占據日本專業護膚市場超過40%份額,市場占有率長期排名第一。
事實上,早在2016年7月,強生集團旗下子公司就從Ci:z Holdings公司手中收購了Dr.Ci:Labo,並購買了該公司19.9%股份,成為後者的第二大股東。
2017年2月,Dr.Ci:Labo城野醫生品牌進駐天貓國際,3個月內銷量暴增15倍,6個月內已躋身天貓美妝品類TOP20,明星單品累積售出30萬瓶,2017年全網生意超過1.8億元。進入大陸3年,Dr.Ci:Labo城野醫生躍升為天貓國際美妝品牌No.1,其爆款單品Labo Labo毛孔收斂水迄今賣出超過3000萬瓶。
此次強生收購該公司剩餘股份,被外界普遍認為是強生要利用其同為醫藥集團的強大科研背景發力護膚板塊的重要落子之舉。
03
聯合利華三「剁手」:不斷加碼高端日化板塊
2019年1月30日,聯合利華宣布收購來自紐約的高端衣物和家居洗護品牌The Laundress,最終成交價格約1億美元(約合人民幣6.79億元)。
The Laundress是2004年3月於美國紐約創立的品牌,產品以高端衣物洗劑為主,包裝為黑底白字,主打當下流行的「性冷淡」風,被稱為「洗衣界的香奈兒」;每款產品都以天然環保為宗旨,針對不同材質研發;成分里不含石油化工類原料,以植物性配方為主。
聯合利華公司2018年財報顯示,家庭護理部門對整體收入貢獻較小卻增長迅速,其有機銷售增長率達4.5%。近年,聯合利華積極並購了許多個人護理和家庭護理領域的小眾和高端品牌,如Dermalogica德美樂嘉、Kate Somerville凱詩薇、Murad慕拉得、REN等,以組成集團高端品牌組合。
聯合利華家庭護理部門總裁Kess Kruythoff表示,The Laundress憑借一系列設計精美且對生態友好的產品,在美國和大陸市場迅速俘獲消費者,尤其是千禧一代,本次收購後,THE LAUNDRESS將直接助力聯合利華在高端家庭護理市場的擴張。
除了加碼洗護領域,聯合利華還「剁手」了護膚品牌。今年4月,聯合利華被曝已提出有力的報價收購法國化妝品品牌Garancia,以此作為其在高端美容市場進一步發展的立足點。該交易的條款預計將在今年第二季度完成,但具體信息尚未披露。
Garancia是誕生於1908年的法國高端護膚品牌,主要通過法國藥店和該品牌的網上商店銷售。聯合利華執行副總裁兼首席執行官Vasiliki Petrou認為,Garancia憑借其自然和科學之間的強大品牌定位,和品牌創始人在化妝品領域的遠見卓識和專業知識,贏得了不同消費人群的高度忠誠。
基於日化產品正在有效推動聯合利華的業績增長,聯合利華先後收購了高端環保洗滌品牌The Laundress和英國健康零食品牌Graze。近年來,聯合利華其也開始不斷加碼日化板塊,似乎有意將這一業務發展成為集團的核心業務之一。
除此之外,聯合利華還出資34億人民幣拿下了祖籍台灣的美籍華人創立的高端護膚品牌Tatcha,成為集團自2016年以來最大規模的收購案。
04
Natura集團拿下雅芳:找回遺失的市場份額
2019年5月23日,巴西美妝集團Natura已宣布以20億美元(約合人民幣138.3億元)收購美國上市公司雅芳;若連同承擔債務,交易價值為37億美元(約合人民幣255.8億元)。收購完成後Natura將持有雅芳集團76%股份,預計該交易將於2020年年初徹底完成。協議完成後,它們組成的合資公司將成為世界領域內排名第四的美妝集團。
今年年初,雅芳宣布了公司裁員和減少庫存計劃,旨在通過內部重組來提升產品組合,專注消費者需求。隨著集團CEO在去年上任,雅芳提出「Open Up Avon」(開放雅芳)戰略,試圖以新的科技、新的商業模式、新的合作夥伴、新的品類潛力等煥發品牌活力,推動業績增長。成功讓The Body Shop品牌業績「回春」的Natura集團,將如何幫助雅芳回暖頗為讓人期待。
有聲音認為,Natura集團作為全球巨頭美妝公司之一,除了此前旗下品牌Aesop伊索通過天貓國際試水大陸市場外,一直在大陸市場尚未有「大動作」,收購雅芳可能將利用雅芳的資源,開拓大陸市場,畢竟雅芳進入大陸市場已有20多年歷史。
05
高露潔棕欖收購菲洛嘉:加速美妝增長步伐
美國時間7月11日,美國消費品巨頭高露潔棕欖在其官網宣布,公司將收購法國高端化妝品品牌菲洛嘉(FILORGA)的護膚業務,作價15億歐元(約合人民幣116億元)。交易將以債務和現金相結合的方式融資,預計於今年第三季度完成。
菲洛嘉法國實驗室成立於1978年,始終堅持醫學美容領域的研發,解決消費者肌膚老化問題,最大市場包括法國、義大利、西班牙和大中華區。FILORGA菲洛嘉大陸區總經理Damon Yeoh此前接受《化妝品財經在線》記者專訪時透露,2019年第一季度,菲洛嘉在大陸市場所有管道同比去年增長106%,2018年總銷售同比去年增長148%。
此次收購的菲洛嘉,又擁有強大的實驗室背景,這顯示出高露潔棕欖對於高機能、高功效、高安全護膚品的青睞。高露潔棕欖CEO諾埃爾·華萊士(NoelWallace)表示,作為一個高端護膚品牌,菲洛嘉的獨特定位非常適合高露潔棕欖的長期個人護理增長戰略。同時,他也相信這筆收購將擴大高露潔棕欖的產品線,並有機會通過擴大分銷和意識來推動持續增長。「此次收購將讓高露潔棕欖進入快速增長、規模可觀的旅行零售管道,尤其是在亞洲。」
06
歐萊雅一口氣買了嬌韻詩旗下Mugler、Azzaro:高端美妝部門再添兩將
早在今年7月,全球最大美妝集團歐萊雅頻頻被傳就收購Mugler和Azzaro兩大香水品牌事項,正與競爭對手嬌韻詩進入獨家談判階段。10月21日,歐萊雅宣布與和嬌韻詩集團簽署通過歐萊雅收購嬌韻詩旗下香水部門的協議,包括香水品牌Mugler和Azzaro。嬌韻詩香水部門包括Mugler、Thierry Mugler(Fashion)、嬌韻詩香水集團(CFG)、CFG France、Cosmeurop和CFG UK,以上部門在2018年的銷售額約為3.4億歐元(約26.8億元)。
此次收購將於2020年第一季度完成。數據顯示,歐萊雅旗下HR(赫蓮娜)、Giorgio Armani(喬治阿瑪尼)、Lancome(蘭蔻)等20多個奢侈品牌年銷售額超過93億歐元(約733.9億人民幣)。若再將Mugler和Azzaro收入囊中,高端化妝品部門或在未來幾年內超過年銷售額120多億歐元(約946.9億元)的大眾消費者部門,成為集團第一大部門。
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資生堂集團搶到醉象:加碼高端品牌布局
10月9日,資生堂集團宣布以8.45億美元(約合人民幣60.3億元)收購醉象Drunk Elephant。醉象將在資生堂美洲分公司經營,除品牌外,生產設備等也將由資生堂接管。
該創立於2012年的品牌,在2018年銷售就接近1億美元。收購備受歐美市場歡迎的醉象,對於資生堂而言正是發力歐美市場的好時機。同時,收購醉象這個備受Z時代消費喜愛的網紅品牌,能夠加強自身的數字和D2C行銷能力。
但是對於資生堂而言,大陸市場仍是品牌發展的重要目標。2018財年大陸市場成為資生堂集團增長最快的市場之一,銷售額同比增長32.3%。今年9月6日,醉象首先以旗艦店形式進駐天貓國際,開啟進軍大陸市場之路。此外,醉象還曾在香港舉辦過快閃店,積累了一定的知名度。今年以來加上品牌比較重視KOL的推廣,在大陸內陸市場也漸漸有一定的口碑和關注度。
除了進駐天貓國際,醉象的產品還在社交平台如小紅書、一條APP等售賣。蘇佳妮稱日後還可能探索其他的銷售管道。深耕大陸市場,醉象未來勢必落地。有了大集團背書,這只醉象的大陸掘金路將更顯從容。
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科蒂拿下金小妹的Kylie Cosmetics:助力網紅品牌全球化
11月18日,金小妹Kylie Jenner凱莉·詹娜同名美妝品牌Kylie Cosmetics交易得到證實。Kylie Jenner同意以6億美元(約合人民幣42.15億元)的價格將其利潤豐厚的美妝業務51%的股份出售給科蒂,這是雙方長期戰略合作的一部分,目的是將公司進一步發展成為全球知名品牌。
交易聲明顯示,未來三年,該交易將為科蒂集團核心香水、化妝品和護膚品業務貢獻1%的增長,而過去12個月,Kylie Cosmetics的股東收入為1.77億美元(約合人民幣12.44億元)。該收購預計將在2020財年第三季度完成。科蒂預計,到2023年,該交易的收益將完全覆蓋成本。
09
雅詩蘭黛收購蒂佳婷母公司:為亞洲市場而來
11月,雅詩蘭黛集團宣布以約11億美元(約合人民幣77.28億元)的價格收購韓國化妝品公司Have&Be(海飛安妃)剩下三分之二的股份,成為蒂佳婷Dr. Jart+和Do the Right Thing品牌(DTRT)的「幕後金主」。交易預計於12月正式完成,是雅詩蘭黛首次收購亞洲美妝公司。
早在2015年,雅詩蘭黛集團方面就宣布已經購入Have & Be(海飛安妃)有限公司的部分股份,加碼中韓國大眾化妝品市場。2015年10月,雅詩蘭黛成功簽署了收購Dr.Jart+品牌股份的合同,12月17日,雅詩蘭黛公司宣布已完成了對韓國公司Have& Be Co. Ltd.的投資。
作為雅詩蘭黛首次收購的亞洲美妝公司,一方面Dr.Jart+的發展潛力清晰可見,國際化程度也比較高,既能更好地與集團進行融合,也符合集團多元化的戰略布局;另一方面,已在韓國、大陸等兩大重要亞洲市場占據份額的蒂佳婷,品牌相對成熟,風評較好,對雅詩蘭黛在亞洲市場進一步的拓展來說,風險較小。
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LVMH集團買下Tiffany&Co:集團史上最「壕」的一筆收購
11月25日,LV母公司、全球最大奢侈品集團LVMH正式發布聲明,將以每股135美元,總約合162億美元現金(約合1139億元人民幣)的估值價格,拿下美國奢侈珠寶品牌蒂芙尼Tiffany,雙方已經達成了初步協議。預計整個收購計劃將於2020年中期結束。
今年10月起,LVMH向Tiffany&Co拋出橄欖枝一事就有了風聲。從消息傳出到達成交易,LVMH集團對蒂芙尼的報價從最初的145億美元漲至現在的162億美元。而此次收購將成為LVMH史上規模最大的一筆收購,遠超2017年收購DIOR的70億美元(約合492億元人民幣)。
目前,蒂芙尼的香水業務由科蒂集團代理生產與發行,並於今年10月推出首款男士香水,拓展男士產品生產線。借力於科蒂集團奢侈品部門中香水品牌們的好成績,Tiffany&Co.在大陸市場以單開直營香水櫃台為主,並邀請明星代言成功吸引了消費者。
針對此次收購,《金融時報》稱,對LVMH集團來說,這次收購可能會加強其在珠寶業的地位,使之能夠在個人奢侈品行業增長最快的品類之一,與瑞士歷峰集團(Richemont)這樣的競爭對手抗衡。