網貸這一年：復盤2018，已經嗅到了春暖花開的氣息

2018年對於P2P網貸行業是觸底反彈的一年。度過行業的挫折期後，在年底冬天的寒風中，網貸行業卻率先嗅到了春天的氣息。前事不忘、後事之師，小袋和大家一起復盤網貸這一年。

監管、備案

在年中本輪互金整治伊始，央行有關人士就表示要再用1到2年時間完成互金風險專項整治，同時初步建立適應互金特點的監管體系。而到了現在，條塊結合、緊密配合的監管協調機制已然成型。

首先是互金協會。互金協會是接受金融監管部門指導的自律組織，在合規檢查的過程中也成為承上啟下的一環，因地制宜不斷下發各類文件、推進機構自查和自律檢查，規範管轄範圍內平台的經營行為。

尤其是中國互金協會建立的信披平台，近期公布的平台數據飽受關注。比如每月的月報數據，是否足額完成5個應披露項和1個可披露項的披露，被出借人認為是平台透明度的指向標。

而金融監管部門也在監管體制改革中，逐步確認了對互金行業、P2P網貸行業的監管職責。比如全國各地地方金融監督管理局密集掛牌，在功能上補位過去「一行三會」在地方的監管工作。

而隨著銀保監會「三定」文件的公布，P2P網路借貸繼續明確劃歸銀保監會普惠金融部負責，在加強網貸機構信披、協調對失信人懲戒措施，以及協調四大資產管理公司逐步進入等繼續大展手腳。同時，普惠金融部也是網貸整治辦等專項小組的參與機構。

因此，金融監管正在形成雙線格局。一條是以央行、銀保監會為主導的垂直管理，另一條是以地方金融為特點、由地方金融監督管理局進行治理並與當地的央行、銀監局派出機構聯合執法，對於未來金融風險的防控效率將會有極大提升。

救市

雷潮期間，監管部門召開會議之頻繁、下發文件之密集實屬罕見。而隨著監管及時介入，在引入四大AMC協助化解網貸風險，打擊不實報導、為網貸行業營造積極的環境，乃至下發「108條」合規檢查細則等一整套組合拳中，在根本上劃定了網貸行業平台的合規底線，並且避免了標準不統一的監管套利，成為了行業向好的基石。

當然，這一套組合拳中，還包括打擊惡意逃廢債。

社會信用體系和惡意逃廢債

網貸行業這次挫折，恰好發生在大力推進建立社會信用體系期間。用《社會信用體系建設規劃綱要》的話來說，就是大陸正處於經濟社會轉型的關鍵期，全面推進社會信用體系建設，是增強社會誠信、促進社會互信、減少社會矛盾的有效手段，是加強和創新社會治理、構建社會主義和諧社會的迫切要求。

因此，網貸行業借助了這股東風快速跟進。目前網貸行業惡意逃廢債借款人分批進入徵信、且下一步將在信用中國網站公示，信用體系快速成熟迅速剎住了「老賴」之風，避免了風險的進一步傳導。

出借人教育

在經歷過這一輪激濁揚清之後，很多出借人開始關注出借人教育了。最明顯的，是出借人與平台互動的意識越來越高。以民貸天下的互動活動為例，出借人十分踴躍，用戶提問顯示出了背後的思考。

從袋言人的提問可以看出，很多出借人非常關心監管政策和平台合規建設的進展，談起合規要求來頭頭是道。而在充分理解了要求之後，很多出借人的辨別能力獲得了極大的提高，因此出借人情緒就更加穩定。

在9月網貸行業回暖趨勢的帶動下，民貸天下的當月交易額超過2億，出借人數隨之增長42%。而隨著11月全行業成交量提高了8.98%，P2P網貸行業累計成交量已高達7.92萬億元，即將突破8萬億大關。

年關將至，民貸天下也將迎來自己的四周歲生日。合規發展，更好地連接出借人和借款人、更好地服務實體經濟，是民貸天下成立四年來的堅守。「四載守初心、攜手再出發」，相信2019年是網貸行業的春暖花開。